Debt Advisory

The number of financing options available to small- and medium-sized companies nowadays is higher than ever before. The range extends from revolving credit facilities provided by relationship banks to mezzanine to tailor-made private debt solutions. As banks continue to withdraw predominantly from more „challenging“ cases for regulatory reasons, new financing providers have been entering in the market. However, this also increases complexity.

ADVANTAGES

Wide range of financing options depending on business needs

Access to alternative financing outside the banking market for weaker credit profiles

So much on offer, many alternatives. The choice has long since ceased to be just bank financing or capital markets – medium-sized companies in particular have more financing options available to them than ever before. However, the building blocks have to fit together and leave the necessary room for manoeuvre. Gracher has a broad skillset of experience in debt financing – and knows what is important in complicated situations where standard financing solutions are simply not sufficient.

New providers of financing

Regulatory requirements have forced traditional banks to largely withdraw from lending to companies with weak credit profiles. A large number of alternative financing providers have filled this gap. This applies equally to both internal and external financing. Numerous factoring companies, inventory and commodity financing specialists, as well as private debt funds and mezzanine providers, are opening up new ways of financing. Even capital markets have become an attractive financing option for the relatively publicity-shy SMEs. Today, the classic overdraft or revolving credit facility is only one building block in a company’s capital structure.

This is why Gracher is the right partner for you when it comes to financing

With Gracher Debt Advisory, Germany’s largest surety service provider also offers you access to other attractive financing instruments that are precisely tailored to your company and financing needs.

  • Our financing and surety/guarantee expertise enables „one stop“, fully integrated financing solutions
  • Broad, international experience in debt financing
  • Core competence: complex situations that require more than standard solutions
  • Excellent network of alternative financing partners as well as banks covering all available financing products
  • The Gracher Group has all the necessary regulatory approvals and competences for providing financial advice to corporates in the DACH region

The service of Gracher Debt Advisory covers the entire financing process, including

 

  • Planning, structuring and implementation of a suitable financing structure
  • Preparation of company presentations, information packages and marketing documents
  • Building of financing and cash flow models
  • Support in the preparation of a business plan
  • Selecting and approaching potential lenders (banks, private debt and mezzanine funds, leasing and factoring companies, subsidy programmes and real estate financiers) according to your needs
  • Involvement of equity providers (private equity, family offices, investment companies, venture capital and strategic investors) as appropriate
  • Leading negotiations on financing documents

Financing solutions: the right mix is key

The vast choice of financing alternatives overwhelms many finance departments of small and medium-sized corporates: While most know the local bank market, they‘re now confronted with a lack of experience and intransparent market to find the best financing option for the company. Specialised financial advisors such as Gracher therefore help to find the right building blocks. Terms, tenors, security packages or loan volumes are just a few of the factors that must fit the current – but also the future – situation of the company.

The big advantage for companies at the moment: The still benign economic environment in combination with low financing costs offers an ideal setting to negotiate attractive terms (also beyond pricing) and to now secure a long-term, forward looking financing for years to come.

Gracher Debt Advisory covers these financing products:

  • Bank loans (RCF, syndicated loan, etc.)
  • Sureties, guarantees, surety bonds
  • Factoring and reverse factoring, as well as warehouse/inventory financing and other asset-based financings
  • Leasing and sale-and-lease-back
  • Project finance
  • Subsidy programmes (e.g. EIB SME loans, etc.)
  • Private Debt
  • Private placements, promissory note loans and bonds
  • (High yield) bonds and convertible bonds
  • Mezzanine
  • Restructuring loan solutions
  • Equity financing (private equity, investment companies, family offices)
Private Debt

Private debt offers flexible, bank-independent debt financing, especially for companies with weaker credit ratings, which can be interesting for a wide range of industries, company sizes and financing occasions.

Read more

Mezzanine

As a mixed form of equity and debt, mezzanine (also called hybrid financing or hybrid capital) allows capital injection, even if the classic borrowing is already exhausted.

Read more

Revolving credit facility

The revolving credit facility (also called working capital credit) is the overdraft facility for the company: quick help for short-term or unforeseen liquidity gaps.

Read more

Christian Wolber

Christian Wolber

Head of Debt Advisory
+49 651 98127-127
Languages: German / English / Spanish

Personal Info

Over de persoon

Alfons Maria Gracher

Getrouwd, drie kinderen

Bankier, studeerde bedrijfskunde, sinds 2000 oprichter en tevens vennoot van Gracher Kredit- und Kautionmakler GmbH und Co. KG, tegenwoordig de grootste Surety dienstverlener van Duitsland.
Als gespecialiseerd adviseur en lid van de financiële commissie van de IHK wordt hij geraadpleegd over de implementatie van richtlijnen en reglementen van de Europese Commissie.

Oprichtend lid en bestuurslid van BARDO e.V. sinds 2013, waar hij de technische commissie voor Surety leidt. Als stichtend lid van de Surety Alliance heeft hij een internationaal netwerk.

Over de persoon

Viktor Margaritopoulos

Afgestudeerd In bedrijfskunde

Geboren in 1980, partner, één kind

Hij heeft 15 jaar met succes gewerkt in sales & consulting in de verzekerings-, industrie-, bank- en financiële sector, onder meer bij Deutsche Bank Privat and Business Customers AG en Euler Hermes Duitsland.

Mentor en docent op het gebied van verzekeringen en bedrijfskunde, onder meer aan de Mannheim Cooperative State University

Lid van het verzekeringscomité van de Kamer van Koophandel in Saarland

Lid van de economische werkgroep

Over de persoon

Christian Bos

Christian Bos heeft meer dan 10 jaar ervaring inzake het laten stellen van garanties bij Nationale Borg en Atradius Bonding.

Hij werkt zeer klantgericht en heeft ervaring met het samenbrengen van zakenpartners met creatieve oplossingen.

Met zijn uitgebreide netwerk in Europa op het gebied van banken en verzekeringsmaatschappijen, zal hij nationale en internationale zakelijke kansen voor de Gracher Group realiseren.

Zijn specialiteiten zijn klantgerichtheid, cross-selling en internationaal zakendoen met multinationals.

Over de persoon

Kai Grove

Geboren in 1976, getrouwd, drie kinderen

Na zijn militaire dienstplicht begon hij in 1996 zijn opleiding aan de Kreissparkasse Wesermünde-Hadeln. Na het succesvol afronden van zijn studie werkte hij op de zakelijke klantafdeling als kredietmedewerker, op het zakelijke klantensecretariaat en als financieel analist. Gedurende deze tijd heeft hij een bijscholing gevolgd tot spaarbankspecialist en bedrijfsadministrateur van de spaarbank. In 2007 stapte de heer Grove over naar verkoop als adviseur voor zakelijke klanten. Hier zorgde hij voor ondernemers, zelfstandigen, freelancers en zakelijke klanten over alle onderwerpen uit de bank- en verzekeringssector.

In 2013 begon de heer Grove te werken als corporate accountmanager bij MMV Leasing GmbH in Hamburg. Vanaf 1 april 2015 werkte hij als district manager op de nieuw geopende locatie in Bremen en op 1 januari 2017 werd hij benoemd tot plaatsvervangend vestigingsmanager. In 2017 stapte de heer Grove over naar Abcfinance GmbH, waar hij begon te werken als accountmanager, ook in verkoopleasing, en later als key accountmanager en specialist in vendor leasing. Bij vendor leasing worden verkoopfinancieringsconcepten voor speciaalzaken ontwikkeld en geïmplementeerd.

Vanwege zijn eerdere professionele carrière heeft de heer Grove meer dan 20 jaar ervaring in de zakelijke en B2B-sector.

Sinds 1 juli 2020 maakt de heer Grove deel uit van het garantie team bij Gracher Kredit- und Kautionmakler GmbH & Co. KG in Noord-Duitsland.

Over de persoon

Özay Süerdem

Na zijn opleiding tot bankier bij SEB voltooide de heer Süerdem zijn bachelor en master aan de FOM in ‘Business Administration’ (focus: financiën) en ‘Finance & Accounting’ op de locatie in Keulen. Gedurende deze tijd werkte de heer Süerdem altijd in verschillende functies in de financieringsomgeving van banken en financiële dienstverleners als senior managementconsultant, kredietanalist, klantadviseur en verkoopassistent.

Meest recent werkte de heer Süerdem voor Big4-bedrijven waar hij de kredietverlening van banken adviseerde en controleerde. Naast verschillende krediet gerelateerde adviesprojecten waren zijn primaire taken de risicobeoordeling van complexe kredietrisico’s (voornamelijk project- en leveraged finance). Bij Gracher treedt de heer Süerdem op als specialist in alle aspecten van corporate finance en werkt hij nauw samen met de heer Wolber. Zijn verantwoordelijkheid omvat met name analyse- en adviesactiviteiten.

Over de persoon

Luba Nikiforova

Wordt binnenkort gepubliceerd.

Over de persoon

André Ofenloch

Geboren in 1974, partner, twee kinderen

Verzekeringsadviseur en diploma in bedrijfskunde.

André Ofenloch begon zijn carrière in 1993 bij het toenmalige Allgemeine Kredit AG (later Coface Deutschland AG) als analist en underwriter in de Creditline-divisie. In 2003 verhuisde hij binnen de groep naar de toen nieuw opgerichte factoringdochter Coface Finanz GmbH. Daar begon hij als accountmanager bij de divisie commerciële factoring. Vanaf 2006 was de heer Ofenloch als gevolmachtigd underwriter verantwoordelijk voor de managementfuncties van de afdelingen Business Development, Institutional Clients / Refactoring en Reverse factoring. Vanaf 2014 nam hij de functie van salesmanager factoring over en leidde vanaf dat moment het 15-koppige, gedecentraliseerde factoring-verkoopteam tot eind 2018. Daarnaast begeleidde hij van 2018 tot eind 2019 de managementfunctie voor de nieuw opgerichte afdeling voor nieuwe klantstructurering en on-boarding.

Bij Gracher zorgt de heer Ofenloch voor factoring en inkoopfinanciering. Naast zijn jarenlange ervaring in de financiële en kredietverzekeringsbranche heeft hij een uitgebreid netwerk bestaande uit kredietverzekeraars, factoringmaatschappijen, kredietinstellingen en inkoopfinanciers.

Over de persoon

Oleg Narykov

B.A. Franse filologie, M.Sc. Economie

Single

Na het succesvol afronden van de Franse filologie met een minor economie, voltooide Oleg Narykov de Engelstalige master in economie als major aan de Universiteit van Trier, met als specialisatie econometrie en tijdreeksanalyse.

Tijdens zijn studies in het buitenland deed hij internationale ervaring op aan de universiteiten van Namen en Louvain-la-Neuve.

Over de persoon

Thomas Hottmann

Opgeleid verzekeringsagent en bedrijfseconoom.

Geboren in 1965.

Al meer dan 35 jaar succesvol op het gebied van consulting, sales en accountmanagement, onder meer bij LeasePlan, von Rundstedt en Euler Hermes.

In 2013 stapte hij over naar Euler Hermes in sales met een focus op accountmanagement.

Jarenlange ervaring in projectmanagement en in het optimaliseren van processen en procedures op nationaal en internationaal niveau en in het ondersteunen en adviseren van bedrijven.

Bij Gracher, in het kredietverzekeringsteam, verantwoordelijk voor de zorg voor klanten en het begeleiden en managen van de transformatie van de afdeling.

Over de persoon

Kontantin Narykov

Econoom en afgestudeerd in Engels

Geboren in 1991, getrouwd, één kind

Na het succesvol afronden van zijn studies economie en Engels aan de Universiteit van Trier, deed de heer Narykov internationale ervaring op in het financiële centrum van Luxemburg.

In februari 2018 verhuisde hij naar Gracher, waar hij werkt als garantie specialist en het bedrijf ook ondersteunt bij de ontwikkeling van eigen softwareoplossingen.

Over de persoon

Edwin Jacobs

Coming soon.

Over de persoon

Christoph Spuller

Verzekeringsadviseur, studeerde bedrijfskunde aan de hogeschool van Keulen met als specialisatie het verzekeringswezen.

Diverse werkzaamheden uitgevoerd bij internationale verzekeringsmakelaars in Duitsland en Luxemburg.

Meerdere semesters voltooid als docent bedrijfskunde aan de Trier University of Applied Sciences.

Over de persoon

Wolfgang Bäumer

Na het behalen van de middelbare school, is hij begonnen als bankier op de kredietafdeling.

Daarna heeft hij rechten gestudeerd in Bonn, met het afronden van het 2e staatsexamen. Gevolgd door werk als corporate bankier bij Deutsche Bank AG.

Vervolgens stapte hij over op vastgoedleasing bij dochtermaatschappijen van de Dresdner Bank en Commerzbank. Vanuit deze functie heeft hij op eigen verantwoordelijkheid tal van grote projecten structureel en financieel op zich genomen – vooral in overeenstemming met internationale boekhoudregels.

Bij Gracher werkzaam sinds 2013 met een focus op de bouwsector en projectontwikkelaars.

Over de persoon

Carl E Hoestermann

Advocaat

Geboren in 1961, getrouwd, 3 kinderen

In 1992 begonnen met een Managementtraineeprogramma bij Deutsche Bank AG, Frankfurt. Vervolgens is hij assistent van het management van het filiaal in Duisburg geweest en daarna filiaaldirecteur van twee grote filialen.

Eind 1997 verhuisde hij naar HOCHTIEF AG in Essen als hoofd van de afdelingen Corporate Finance, Investor Relations en Asset Management. Tevens was hij verantwoordelijk voor tal van projecten in de internationale zaken van HOCHTIEF AG. Vanaf 2004 ook plaatsvervangend Voorzitter van de Raad van Bestuur van HOCHTIEF Pension Trust e.V., het investeringsvehikel dat wordt gebruikt om de binnenlandse pensioenverplichtingen van de Groep te financieren.

Vele jaren internationale management- en projectervaring, inclusief het onderhandelen over grote zekerheidsfaciliteiten voor de operationele holdings in de VS en Canada.

Over de persoon

Christian Wolber

Na zijn opleiding tot bankier heeft de heer Wolber internationale cursussen gevolgd in Maastricht (Bachelor in International Business) met een verblijf in het buitenland in Ecuador en HSG St. Gallen (Master in Banking & Finance).

Na het afronden van zijn studie bracht hij de laatste 12 jaar door in Londen, eerst bij Barclays Capital en later bij Citigroup op het gebied van Leveraged finance. Daar heeft de heer Wolber financieringsoplossingen gestructureerd en geplaatst voor zakelijke en Private equity-klanten. Daarna stapte hij over naar Debt Advisory bij Ondra Partners (ook in Londen).

Bij Gracher zorgt de heer Wolber voor financieringsadvies. Naast zijn jarenlange ervaring in de financieringsbranche beschikt hij over een uitgebreid netwerk van financieringspartners, bestaande uit banken, Private equity firma’s, mezzanineproviders en tal van andere alternatieve financiers.

Over de persoon

Horst Wingenter

Opgeleid als bankier. Hij is een interne manager geweest bij een private bank en was bevoegd ondertekenaar en bestuurder bij twee grote internationale banken. Momenteel lid van het managementteam van Gracher. Adviesraad met bijzondere taken, onder andere, strategie adviseur en functionaris voor gegevensbescherming.

Over de persoon

Dr. phil. Thomas Möldner

Gescheiden, één kind

Afgestudeerd in Engelse en Slavische talen, doctoraat behaald in 1992 aan Dr. phil. op het gebied van Engelse taalkunde.

Actief in het bankwezen sinds 1993, focus: kredietverlening, kredietbemiddeling, procesoptimalisatie.

2021 In dienst getreden bij Gracher Kredit- und Kautionmakler GmbH und Co. KG als senior adviseur garanties.